〔品傳媒／綜合外電報導〕旗下擁有Cash App與Square的美國金融科技公司Block，在美東時間11月3日向美國證券交易委員會（SEC）提交的文件中揭露，已於10月與美國司法部（DOJ）就反洗錢（AML）控管缺失調查達成原則性和解協議，和解毛額約9.64億美元，扣除先前監管和解的抵減後，實際須支付7.64億美元，涉及違反《銀行保密法》的刑事指控將暫緩起訴3年。消息自台灣時間11月4日起陸續由外媒披露；這家由傑克・多西（Jack Dorsey）創辦、長期押注比特幣的公司，同一季比特幣業務毛利也較去年同期腰斬，合規成本與獲利壓力同時浮上檯面。
重點摘要：Block與美國司法部達成原則性和解，擬支付7.64億美元解決反洗錢計畫失靈的指控，若3年內遵守協議條件，相關刑事指控可望撤銷。協議尚未正式簽署，Block坦言最終損失有可能超過已提列的金額。
Block反洗錢和解細節：毛額9.64億美元、抵減2億美元
根據CoinDesk報導，Block在監管文件中表示，與司法部的和解金額約9.64億美元，在計入先前已與其他監管機關達成的和解抵減後降為7.64億美元，公司並已針對這筆金額提列準備。司法部指控的核心，是Block未依《銀行保密法》要求維持有效的反洗錢計畫。
支付產業媒體Payments Dive進一步指出，協議中的抵減額為2億美元，用以折抵Block過去與監管機關的和解；若Block在3年暫緩起訴期間遵守協議，司法部將以不得再行起訴的方式撤銷相關指控。
| 項目 | 金額 |
|---|---|
| 和解毛額 | 約9.64億美元 |
| 先前監管和解抵減 | 2億美元 |
| 實際應付金額 | 7.64億美元 |
| 第三季文件揭露的已提列準備 | 7.64億美元 |
| 2026年第一季提列準備 | 2.4億美元 |
資料來源：CoinDesk、Payments Dive、Law360
和解尚未定案 Block稱損失可能高於提列金額
這份協議目前仍屬「原則性」共識。Payments Dive引述Block文件指出，公司「無法保證能達成最終協議」，也不排除實際損失超過已提列的7.64億美元。司法部發言人表示，待案件完全解決後會再對外說明；Block發言人則除文件內容外不予評論，公司在當週稍早舉行的第三季法說會上也未提及此事。
回顧雙方談判過程，法律媒體Law360在5月報導，Block當時於投資人文件中僅提列2.4億美元準備。Payments Dive同月報導則指出，司法部在3月向Block提出潛在和解條件，Block在4月提出反提案，並對司法部評估的依據與計算方式表達異議。如今提列金額大幅上修至7.64億美元，顯示雙方最終條件與Block原先預估差距不小。
調查源自2023年放空報告 Block過去已多次與監管機關和解
CoinDesk指出，司法部與SEC的調查可追溯至2023年，起因是放空機構Hindenburg Research當年3月發布的報告，當時Block駁斥報告內容不實且具誤導性。SEC已在今年3月結束其調查，未建議採取執法行動。
在此之前，Block已因合規問題付出多筆代價。CoinDesk報導，紐約州金融服務署（NYDFS）在2025年4月對Block開罰4,000萬美元，當時監管機關認定其可疑交易警示積壓件數從2018年約1.8萬件，擴大到2020年逾16.9萬件，且篩檢系統對與恐怖組織相關錢包的比特幣轉帳，要等曝險超過10%才會自動攔截。Payments Dive則提到，Block去年曾與美國消費者金融保護局（CFPB）及48個州達成合計2.55億美元的和解，7月又同意支付4,500萬美元，與46個州就Cash App安全性宣傳的指控和解。
比特幣毛利年減5成 整體第三季獲利仍成長
和解消息公布的同時，Block的比特幣業務表現明顯降溫。根據CoinDesk報導，Block第三季比特幣生態系毛利由去年同期的1.04億美元降至5,200萬美元，減幅達50%；比特幣營收年減11%至18億美元，公司將衰退主因歸於調降部分比特幣交易手續費。不過集團整體毛利仍年增22%至32.4億美元。品傳媒先前已報導Block第三季財報與比特幣業務表現。
| 指標（2026年第三季） | 數值 | 變化 |
|---|---|---|
| 比特幣生態系毛利 | 5,200萬美元 | 年減50% |
| 比特幣營收 | 18億美元 | 年減11% |
| 集團毛利 | 32.4億美元 | 年增22% |
| 淨利 | 5.656億美元 | 年增23% |
| 營收 | 67.2億美元 | 年增約10% |
資料來源：CoinDesk、Payments Dive
Payments Dive報導，Block第三季淨利為5.656億美元，年增23%，營收成長約10%至67.2億美元；公司同時上調財測，預估今年毛利成長22%、2027年至少成長15%，Cash App月活躍用戶增加約100萬人至6,000萬人。後續市場將關注Block與司法部能否簽署最終協議、實際支付金額是否超出提列，以及其反洗錢與比特幣交易篩檢機制的改善進度。
常見問題 FAQ
Block為什麼要支付7.64億美元給美國司法部？
美國司法部調查Block未依《銀行保密法》維持有效的反洗錢計畫。雙方達成原則性和解，毛額約9.64億美元，扣除2億美元先前和解抵減後，Block實際須付7.64億美元。
這項和解已經正式生效了嗎？
尚未。目前僅是原則性協議，Block在文件中表示無法保證能達成最終協議，實際損失也可能高於已提列的7.64億美元。
Block的比特幣業務第三季表現如何？
根據CoinDesk報導，Block第三季比特幣生態系毛利年減50%至5,200萬美元，比特幣營收年減11%至18億美元，主因是公司調降部分比特幣交易手續費。
參考資料
- CoinDesk：Jack Dorsey’s Block faces $764 million DOJ settlement as bitcoin profit plunges 50%
- Payments Dive：Block reaches $964M DOJ pact
- Law360：Block Sets Aside $240M Amid Talks To Settle DOJ Probe
- Payments Dive：Block inches closer to DOJ settlement
※本文內容僅供資訊參考，不構成任何投資建議。加密貨幣價格波動劇烈，投資前請審慎評估自身風險承受能力。
※本文由 AI 輔助撰寫。首圖為示意圖（圖／Freepik）。
